Calculadora de impostos sobre opções de ações

Calculadora rápida para opções de ações.
Se eu exercitasse hoje, quanto dinheiro levaria para casa depois dos impostos?
Quais valerão minhas opções se o preço das ações da minha empresa mudar? Veja seu ganho, impostos devidos e receita líquida com esta calculadora.
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Calculadora de Opções de Ações.
Esta calculadora de opções de ações foi projetada para ajudar os usuários a prever o valor futuro de suas opções de ações. Para usar esta ferramenta, você precisará inserir o preço atual da ação de suas ações, o número de opções que você possui atualmente, o número de anos que você planeja mantê-las, o preço de exercício e a taxa de valorização das ações. Depois de inserir essas informações, você pode selecionar para representar graficamente os resultados com base em suas opções de ações & # 039; valor por ano ou seu valor final de opções de ações.
Visão geral da calculadora de opções de ações.
Existem vários tipos diferentes de remuneração que um funcionário pode receber de seu empregador. Um tipo de compensação é a opção de ações. Opções de ações são geralmente dadas aos funcionários uma vez por ano, com base em sua antiguidade, posição e política da empresa. Os empregadores gostam desse tipo de compensação porque realmente não lhes custa nada até que o empregado se aposente ou saia da empresa.
Como funcionário, você pode ter opções de ações já integradas ao seu salário anual. Se este for o caso, você pode sentir que eles realmente não estão te fazendo muito bem agora. No entanto, quando estiver pronto para lucrar com essas opções, você colherá os benefícios desse tipo de compensação. Se você estiver interessado em saber o quanto suas opções de ações valerão no próximo ano ou daqui a 20 anos, você pode usar nossa Calculadora de Opções de Ações.
Como usar a calculadora de opções de ações.
Veja como isso funciona:
Primeiro de tudo, insira o preço atual de suas opções de ações usando o controle deslizante ou digitando diretamente na caixa ao lado. Em seguida, insira a porcentagem pela qual você espera que o estoque seja apreciado - embora isso seja uma estimativa, você pode querer para basear-se no desempenho dos anos anteriores e tendências atuais Insira o número de opções de ações que você possui atualmente Adicione o preço de exercício - este é o valor que suas ações foram vendidas a você, em vez de seu valor atual Finalmente, estime o número de anos Você espera manter suas opções de ações antes de vendê-las e clique em "Exibir relatório" para ver seus resultados.
Quem é esta calculadora para?
Esta calculadora é mais útil se você:
Trabalhe para uma empresa que ofereça opções de ações como compensação ou bônus. Considere o levantamento de suas opções de ações e gostaria de saber quanto você pode ganhar ou perder fazendo isso. Quer verificar o valor total em dinheiro de suas opções de ações. agora e no futuro.
Quando é um bom momento para sacar minhas opções de ações?
Esta é uma questão multifacetada, sem uma única resposta correta - se houvesse uma, não haveria corretores do mundo e cada comerciante seria um milionário! Como regra geral, ter opções de ações na empresa em que você trabalha é benéfico para todos; você normalmente ganha mais do que ganharia se fosse um bônus em dinheiro, e a empresa contrata um empregado com interesse no sucesso de seus negócios.
Com isto dito, se você precisar do dinheiro agora, fazer um saque é uma opção perfeitamente viável e aceitável. Da mesma forma, se você acha que a empresa está estagnada - por exemplo, se eles estão se recusando a contratar novos funcionários ou tomar medidas necessárias a longo prazo, como melhorar a infraestrutura, isso pode ser um sinal para você de que é hora de pegar o dinheiro. Por outro lado, se a empresa está se expandindo agressivamente e contratando muitas pessoas novas, isso pode ser um sinal de bons momentos no negócio.
A linha inferior é que, com opções de ações, você está sempre tendo um pouco de aposta. Se você sacar, você pode gastar o dinheiro com o que quiser, e ninguém pode tirar o dinheiro de você por razões além do seu controle (exceto, talvez, o IRS). No entanto, manter suas opções de ações até o momento certo pode render dividendos consideráveis ​​mais adiante.

Obter o máximo de opções de ações do empregado.
Um plano de opções de ações para funcionários pode ser um instrumento de investimento lucrativo, se gerenciado adequadamente. Por esse motivo, esses planos há muito funcionam como uma ferramenta de sucesso para atrair executivos de alto nível. Nos últimos anos, eles se tornaram um meio popular para atrair funcionários não executivos.
Infelizmente, alguns ainda não aproveitam ao máximo o dinheiro gerado pelas ações de seus funcionários. Compreender a natureza das opções de ações, a tributação e o impacto sobre a renda pessoal é fundamental para maximizar esse benefício potencialmente lucrativo.
O que é uma opção de ações para funcionários?
Uma opção de compra de ações para funcionários é um contrato emitido por um empregador a um empregado para comprar uma quantidade fixa de ações da empresa a um preço fixo por um período limitado de tempo. Existem duas classificações gerais de opções de ações emitidas: opções de ações não qualificadas (NSO) e opções de ações de incentivo (ISO).
As opções de ações não qualificadas diferem das opções de ações de incentivo de duas maneiras. Primeiro, os NSOs são oferecidos a funcionários não executivos e a conselheiros ou consultores externos. Por outro lado, as ISOs são estritamente reservadas para funcionários (mais especificamente, executivos) da empresa. Em segundo lugar, as opções não qualificadas não recebem tratamento fiscal federal especial, enquanto as opções de ações incentivadas recebem tratamento tributário favorável porque elas atendem a regras estatutárias específicas descritas pelo Internal Revenue Code (mais sobre esse tratamento fiscal favorável é fornecido abaixo).
Os planos NSO e ISO compartilham um traço comum: eles podem se sentir complexos. As transações dentro desses planos devem seguir os termos específicos estabelecidos pelo contrato do empregador e o Internal Revenue Code.
Data de Outorga, Expiração, Vesting e Exercício.
Para começar, os funcionários geralmente não recebem a propriedade total das opções na data de início do contrato, também conhecida como a data de concessão. Eles devem cumprir um cronograma específico conhecido como o cronograma de aquisição ao exercer suas opções. A programação de aquisição começa no dia em que as opções são concedidas e lista as datas em que um empregado pode exercer um número específico de ações.
Por exemplo, um empregador pode conceder 1.000 ações na data da concessão, mas um ano a partir dessa data, 200 ações serão adquiridas, o que significa que o empregado terá o direito de exercer 200 das 1.000 ações inicialmente concedidas. No ano seguinte, outras 200 ações são adquiridas e assim por diante. O cronograma de aquisição é seguido por uma data de expiração. Nesta data, o empregador não reserva mais o direito de seu empregado comprar ações da empresa nos termos do contrato.
Uma opção de ações para funcionários é concedida a um preço específico, conhecido como preço de exercício. É o preço por ação que um funcionário deve pagar para exercer suas opções. O preço de exercício é importante porque é usado para determinar o ganho, também chamado de elemento de barganha, e o imposto a pagar sobre o contrato. O elemento de barganha é calculado subtraindo o preço de exercício do preço de mercado das ações da empresa na data em que a opção é exercida.
Tributação de opções de ações de funcionários.
O Internal Revenue Code também tem um conjunto de regras que um proprietário deve obedecer para evitar o pagamento de altos impostos sobre seus contratos. A tributação dos contratos de opções de ações depende do tipo de opção detida.
Para opções de ações não qualificadas (NSO):
A concessão não é um evento tributável. A tributação começa no momento do exercício. O elemento de barganha de uma opção de ações não qualificadas é considerado "compensação" e é tributado às alíquotas normais de imposto de renda. Por exemplo, se um empregado receber 100 ações da Ação A a um preço de exercício de $ 25, o valor de mercado da ação no momento do exercício será de $ 50. O elemento de barganha no contrato é (US $ 50 a US $ 25) x 100 = US $ 2.500. Observe que estamos assumindo que essas ações são 100% investidas. A venda do título aciona outro evento tributável. Se o funcionário decidir vender as ações imediatamente (ou menos de um ano após o exercício), a transação será informada como um ganho de capital de curto prazo (ou perda) e estará sujeita a imposto às alíquotas normais de imposto de renda. Se o funcionário decidir vender as ações um ano após o exercício, a venda será informada como um ganho de capital a longo prazo (ou perda) e o imposto será reduzido.
As opções de ações de incentivo (ISO) recebem tratamento tributário especial:
A concessão não é uma transação tributável. Nenhum evento tributável é relatado no exercício. No entanto, o elemento de barganha de uma opção de ações incentivadas pode desencadear um imposto mínimo alternativo (A). O primeiro evento tributável ocorre na venda. Se as ações forem vendidas imediatamente após o exercício, o elemento de barganha é tratado como receita ordinária. O ganho no contrato será tratado como um ganho de capital de longo prazo se a seguinte regra for honrada: as ações devem ser mantidas por 12 meses após o exercício e não devem ser vendidas até dois anos após a data da concessão. Por exemplo, suponha que a Ação A seja concedida em 1º de janeiro de 2007 (100% investido). O executivo exerce as opções em 1º de junho de 2008. Caso deseje relatar o ganho do contrato como ganho de capital de longo prazo, a ação não poderá ser vendida antes de 1º de junho de 2009.
Outras considerações.
Embora o momento de uma estratégia de opções de ações seja importante, há outras considerações a serem feitas. Outro aspecto importante do planejamento de opções de ações é o efeito que esses instrumentos terão na alocação global de ativos. Para que qualquer plano de investimento seja bem sucedido, os ativos devem ser devidamente diversificados.
Um funcionário deve ter cuidado com posições concentradas em ações de qualquer empresa. A maioria dos consultores financeiros sugere que as ações da empresa devem representar 20% (no máximo) do plano de investimento global. Embora você possa se sentir confortável em investir uma porcentagem maior de seu portfólio em sua própria empresa, é simplesmente mais seguro diversificar. Consulte um especialista financeiro e / ou fiscal para determinar o melhor plano de execução para o seu portfólio.
Linha de fundo.
Conceitualmente, as opções são um método de pagamento atraente. Qual a melhor maneira de incentivar os funcionários a participar do crescimento de uma empresa do que oferecendo-lhes para compartilhar os lucros? Na prática, entretanto, o resgate e a tributação desses instrumentos podem ser bastante complicados. A maioria dos funcionários não entende os efeitos fiscais de possuir e exercer suas opções.
Como resultado, eles podem ser fortemente penalizados pelo Tio Sam e muitas vezes perdem parte do dinheiro gerado por esses contratos. Lembre-se de que vender seu estoque de funcionários imediatamente após o exercício induzirá o aumento do imposto sobre ganhos de capital a curto prazo. Esperar até que a venda se qualifique para o menor imposto sobre ganhos de capital a longo prazo pode poupar centenas, ou mesmo milhares.

Como calcular os ganhos de capital em opções de ações.
O cálculo de ganhos e perdas de capital de opções de ações é substancialmente diferente do cálculo de ganhos e perdas de outros ativos de capital. Enquanto a maioria dos outros ativos são divididos entre ativos de curto e longo prazo com base no período de retenção, os ganhos e perdas sobre opções de ações são calculados anualmente e divididos em 60% no longo prazo e 40% no curto prazo, independentemente do período real de retenção.
Cálculo dos ganhos de capital.
Determine a base de seu interesse nas opções de ações. Normalmente, sua base é igual ao preço pago para adquirir as opções de ações, além de quaisquer custos associados à aquisição, como taxas de corretagem.
Determinar o preço de venda ou marcar a valor de mercado. Se você vendeu as opções de ações durante o ano fiscal, seu preço de venda é o produto bruto que você recebeu da venda das opções de ações, menos os custos associados à venda. Se você não vendeu as opções de ações durante o ano, a sua marcação a valor de mercado é o valor justo de mercado das opções de ações em 31 de dezembro do ano fiscal.
Subtraia a base determinada no Passo 1 do preço de venda, ou marca a valor de mercado, determinado no Passo 2. Este será o seu ganho ou perda de capital na venda das opções de ações.
Multiplique os ganhos ou perdas de capital na venda das opções de ações em 60%. Estes são seus ganhos ou perdas de capital a longo prazo.
Multiplique os ganhos ou perdas de capital na venda das opções de ações em 40%. Esses são seus ganhos ou perdas de capital de curto prazo.
Multiplique quaisquer ganhos de capital de longo prazo determinados no Passo 4 pela sua taxa de ganhos de capital de longo prazo. Sua taxa de ganhos de capital a longo prazo depende da sua faixa de imposto de renda comum. Para os contribuintes em uma faixa de imposto de renda comum de mais de 25%, a taxa de ganhos de capital de longo prazo é de 15%. Para os contribuintes em uma faixa de imposto de renda comum de 25% ou menos, a taxa de ganhos de capital de longo prazo é zero.
Multiplique quaisquer ganhos de capital de curto prazo determinados no Passo 5 pela sua taxa de ganhos de capital de curto prazo. Sua taxa de ganhos de capital de curto prazo é equivalente à sua faixa de imposto de renda comum.
Adicione os valores dos Passos 6 e 7. Esse é o imposto agregado sobre ganhos de capital pago pelas opções de ações.

Calculadora de impostos sobre opções de ações
Se você receber uma opção para comprar ações como pagamento por seus serviços, poderá ter renda quando você receber a opção, quando você exercer a opção, ou quando você descartar a opção ou ação recebida quando você exercer a opção. Existem dois tipos de opções de ações:
As opções concedidas sob um plano de compra de ações para funcionários ou um plano de opção de ações incentivadas (incentive stock option, ISO) são opções de ações estatutárias. As opções de ações que não são concedidas sob um plano de compra de ações nem um plano da ISO são opções de ações não estatutárias.
Consulte a Publicação 525, Renda tributável e não tributável, para obter assistência para determinar se você recebeu uma opção de ação estatutária ou não estatutária.
Opções estatutárias de ações.
Se o seu empregador conceder a você uma opção de ações estatutária, você geralmente não incluirá nenhum valor em sua receita bruta quando receber ou exercer a opção. No entanto, você pode estar sujeito a um imposto mínimo alternativo no ano em que exercer um ISO. Para mais informações, consulte as instruções do formulário 6251. Você tem lucro tributável ou perda dedutível quando vende a ação que comprou ao exercer a opção. Você geralmente trata esse valor como ganho ou perda de capital. No entanto, se você não atender aos requisitos do período de detenção especial, terá que tratar a receita da venda como receita ordinária. Adicione esses valores, que são tratados como salários, à base do estoque na determinação do ganho ou perda na disposição do estoque. Consulte a Publicação 525 para obter detalhes específicos sobre o tipo de opção de ações, bem como regras para quando a receita é reportada e como a receita é reportada para fins de imposto de renda.
Opção de Stock de Incentivo - Após o exercício de uma ISO, você deve receber do seu empregador um Formulário 3921.pdf, Exercício de uma Opção de Compra de Incentivo sob a Seção 422 (b). Este formulário informará as datas e os valores importantes necessários para determinar o valor correto de capital e renda ordinária (se aplicável) a ser relatado em seu retorno.
Plano de Compra de Ações para Funcionários - Após sua primeira transferência ou venda de ações adquiridas pelo exercício de uma opção concedida sob um plano de compra de ações, você deve receber do seu empregador um Formulário 3922.pdf, Transferência de Ações Adquiridas através de um Plano de Compra de Ações do Funcionário 423 (c). Este formulário informará as datas e os valores importantes necessários para determinar a quantidade correta de capital e renda ordinária a serem informados no seu retorno.
Opções de ações não estatutárias.
Se o seu empregador conceder a você uma opção de ações não estatutária, o valor da receita a ser incluída e o tempo para incluí-la dependerão se o valor justo de mercado da opção pode ser prontamente determinado.
Valor Justo de Mercado Determinado - Se uma opção for ativamente negociada em um mercado estabelecido, você pode determinar prontamente o valor justo de mercado da opção. Consulte a Publicação 525 para outras circunstâncias sob as quais você pode determinar prontamente o valor justo de mercado de uma opção e as regras para determinar quando você deve declarar a receita para uma opção com um valor justo de mercado prontamente determinável.
Não prontamente determinado Valor justo de mercado - A maioria das opções não estatutárias não tem um valor justo de mercado prontamente determinável. Para opções não estatutárias sem um valor justo de mercado prontamente determinável, não há evento tributável quando a opção é concedida, mas você deve incluir na receita o valor justo de mercado da ação recebida no exercício, menos o valor pago, quando você exercer a opção. Você tem lucro tributável ou perda dedutível quando vende as ações que recebeu ao exercer a opção. Você geralmente trata esse valor como ganho ou perda de capital. Para informações específicas e requisitos de relatório, consulte a publicação 525.

Como calcular o imposto Iso.
Como calcular o imposto ISO.
As opções de ações de incentivo agora estão sendo fornecidas aos funcionários com muito mais frequência e, embora essas opções sejam normalmente desejáveis ​​para a maioria dos funcionários, muitas vezes pode haver certa confusão quando se trata de calcular os impostos ISO.
Para os funcionários que não são bem versados ​​em questões como essas, a perspectiva de se sentar e se ensinar como calcular o imposto ISO pode parecer assustadora. No entanto, é muito mais simples do que você pode ter percebido e estamos mais do que felizes em lhe oferecer as dicas que você precisa para ajudá-lo.
O que estas opções de ações implicam?
Um empregado que é oferecido opções de ações de incentivo é concedida a capacidade de comprar ações a um preço que já foi determinado. Esse preço é conhecido como preço de exercício ou preço de exercício. Assim que a opção estiver disponível para o empregado exercer, ela pode ser comprada com o preço de exercício pré-determinado.
Enquanto os preços de exercício são normalmente definidos durante o mesmo período em que as opções de ações são garantidas aos funcionários, os funcionários também têm a capacidade de comprar as ações pelo preço que já foi determinado, mesmo quando a ação aumentou em valor. sua oferta inicial.
Então, o que isso tem a ver com a aprendizagem Como calcular o imposto ISO?
Quando há um desconto no preço de compra, isso é chamado de spread. Isso está relacionado à tributação de opções de ações de incentivo de duas maneiras diferentes. O spread é o que é tributado e quaisquer aumentos ou diminuições no valor da ação também são tributados.
As receitas derivadas de uma opção de ações de incentivo serão tributadas para fins de imposto mínimo alternativo, bem como o imposto de renda regular. No entanto, este rendimento não é tributado para efeitos do Medicare ou da Segurança Social.
O que eu preciso saber para calcular corretamente esses impostos?
Há cinco conhecimentos necessários que entram no cálculo de impostos relacionados a opções de ações de incentivo. Você precisará saber o seguinte:
A data em que as opções de ações de incentivo foram originalmente concedidas aos funcionários em questão, também conhecida como a data de concessão. O custo das ações de cada ação, que é geralmente chamado de preço de exercício. A data em que a opção foi exercida pela primeira vez. A data do exercício é a data em que o funcionário decide pela primeira vez exercer sua opção de comprar ações. O valor bruto que o empregado recebeu da venda de uma ação que foi oferecida como uma opção de ações de incentivo. O preço de venda é uma das informações mais importantes no que se refere à tributação. A data em que você escolheu vender o estoque.
Se você tiver mais alguma confusão em relação ao cálculo de impostos relacionados às suas opções de ações incentivadas, não deixe de discutir as dúvidas que tiver com seu empregador o quanto antes. Eles estão lá para ajudá-lo e estão mais do que dispostos a responder todas as suas dúvidas em tempo hábil.

Calculadora de Opções de Ações.
Esta calculadora de opções de ações foi projetada para ajudar os usuários a prever o valor futuro de suas opções de ações. Para usar esta ferramenta, você precisará inserir o preço atual da ação de suas ações, o número de opções que você possui atualmente, o número de anos que você planeja mantê-las, o preço de exercício e a taxa de valorização das ações. Depois de inserir essas informações, você pode selecionar para representar graficamente os resultados com base em suas opções de ações & # 039; valor por ano ou seu valor final de opções de ações.
Visão geral da calculadora de opções de ações.
Existem vários tipos diferentes de remuneração que um funcionário pode receber de seu empregador. Um tipo de compensação é a opção de ações. Opções de ações são geralmente dadas aos funcionários uma vez por ano, com base em sua antiguidade, posição e política da empresa. Os empregadores gostam desse tipo de compensação porque realmente não lhes custa nada até que o empregado se aposente ou saia da empresa.
Como funcionário, você pode ter opções de ações já integradas ao seu salário anual. Se este for o caso, você pode sentir que eles realmente não estão te fazendo muito bem agora. No entanto, quando estiver pronto para lucrar com essas opções, você colherá os benefícios desse tipo de compensação. Se você estiver interessado em saber o quanto suas opções de ações valerão no próximo ano ou daqui a 20 anos, você pode usar nossa Calculadora de Opções de Ações.
Como usar a calculadora de opções de ações.
Veja como isso funciona:
Primeiro de tudo, insira o preço atual de suas opções de ações usando o controle deslizante ou digitando diretamente na caixa ao lado. Em seguida, insira a porcentagem pela qual você espera que o estoque seja apreciado - embora isso seja uma estimativa, você pode querer para basear-se no desempenho dos anos anteriores e tendências atuais Insira o número de opções de ações que você possui atualmente Adicione o preço de exercício - este é o valor que suas ações foram vendidas a você, em vez de seu valor atual Finalmente, estime o número de anos Você espera manter suas opções de ações antes de vendê-las e clique em "Exibir relatório" para ver seus resultados.
Quem é esta calculadora para?
Esta calculadora é mais útil se você:
Trabalhe para uma empresa que ofereça opções de ações como compensação ou bônus. Considere o levantamento de suas opções de ações e gostaria de saber quanto você pode ganhar ou perder fazendo isso. Quer verificar o valor total em dinheiro de suas opções de ações. agora e no futuro.
Quando é um bom momento para sacar minhas opções de ações?
Esta é uma questão multifacetada, sem uma única resposta correta - se houvesse uma, não haveria corretores do mundo e cada comerciante seria um milionário! Como regra geral, ter opções de ações na empresa em que você trabalha é benéfico para todos; você normalmente ganha mais do que ganharia se fosse um bônus em dinheiro, e a empresa contrata um empregado com interesse no sucesso de seus negócios.
Com isto dito, se você precisar do dinheiro agora, fazer um saque é uma opção perfeitamente viável e aceitável. Da mesma forma, se você acha que a empresa está estagnada - por exemplo, se eles estão se recusando a contratar novos funcionários ou tomar medidas necessárias a longo prazo, como melhorar a infraestrutura, isso pode ser um sinal para você de que é hora de pegar o dinheiro. Por outro lado, se a empresa está se expandindo agressivamente e contratando muitas pessoas novas, isso pode ser um sinal de bons momentos no negócio.
A linha inferior é que, com opções de ações, você está sempre tendo um pouco de aposta. Se você sacar, você pode gastar o dinheiro com o que quiser, e ninguém pode tirar o dinheiro de você por razões além do seu controle (exceto, talvez, o IRS). No entanto, manter suas opções de ações até o momento certo pode render dividendos consideráveis ​​mais adiante.

Calculadora Vesting.
Opções e estoque restrito em uma startup estão sujeitos a vesting. Isso é feito para associar as recompensas de propriedade de capital com o tempo e o esforço investidos na criação de valor para a empresa.
Embora os programas de vestimenta possam ser infinitamente flexíveis em teoria, na prática eles não variam muito. Você descobrirá que a maioria dos planos de opções e contratos de ações restritos têm significado idêntico e variam um pouco com a forma como o direito de aquisição é estruturado. A maioria das programações de vesting possui os seguintes parâmetros:
Período de aquisição. Este é o período esperado para aquisição integral. São tipicamente 4 anos (48 meses) no caso de empregados e 3 ou 4 anos no caso de fundadores. Alguns argumentaram que os períodos de carência devem ser estendidos para 5 anos, porque geralmente leva mais tempo para construir uma empresa significativa nos dias de hoje, mas eles são uma minoria. Conselheiros e outros papéis não padronizados podem ter períodos de carência de 12 ou 24 meses. Às vezes, as negociações sobre o período de aquisição dos fundadores podem ficar bastante controversas. Quando eu comecei em venture eu costumava ver mais 3 anos de programação de aquisição e, em seguida, o mercado mudou-se para 4 anos, preservando fundadores & # 8217; aceleração conforme descrito abaixo. Outra variação que você vê às vezes é trimestral, em vez de vestidura mensal. Eu acho que esta é uma ideia terrível. Como o penhasco, descrito abaixo, quaisquer descontinuidades no cronograma de aquisição criam um ambiente para o desalinhamento de incentivos. Começando a aceleração. Isso é feito para recompensar as pessoas envolvidas na fundação de uma empresa. Os fundadores normalmente recebem 25% de aceleração de aquisição, mas às vezes isso pode ser mais, por exemplo, se os fundadores inicializaram a empresa por um período de tempo significativo. Penhasco. O penhasco é o obstáculo que é necessário atravessar antes do início da aquisição. É improvável que você veja falésias em um plano com aceleração inicial - os fundadores não têm falésias nos seus horários de aquisição. É comum que os funcionários tenham um penhasco de 12 meses. Se o período de aquisição é de 48 meses e o desfiladeiro é de um ano, isso significa que não haverá vesting no primeiro ano e que 25% (12/48) da outorga serão adquiridos no primeiro aniversário da concessão. Isto significa proteger uma empresa no caso de uma má contratação, mas muitos argumentam que injustamente penaliza os funcionários. O que acontece no caso de alguém sair ou ser demitido antes que o precipício seja atingido cabe ao CEO e ao conselho. O conselho de administração normalmente tem que aprovar quaisquer mudanças nas concessões de opções e contratos de ações restritos. Do ponto de vista legal, a pessoa não tem direito a qualquer patrimônio. De um ponto de vista prático, no entanto, para contribuintes valiosos que saem em termos amigáveis, é alcançado algum tipo de acordo de meio termo. Uma consequência muitas vezes involuntária dos penhascos é a saída de funcionários infelizes em seu primeiro aniversário. Eles provavelmente checaram meses antes, mas eles queriam esperar para conseguir 25%. Aceleração final. Isto é feito para lidar com a aquisição acelerada no caso de uma rescisão ou mudança de controle (M & # 038; A, etc.). Horários de aquisição para a maioria dos funcionários normalmente não têm provisões de aceleração. Alguns executivos com muita influência durante o processo de recrutamento podem negociar a aceleração de término. 25% é comum se eles trabalharam por mais de um ano e 50% se trabalharam por mais de dois anos. Também é comum que alguns fundadores e executivos tenham o que é conhecido como aceleração de acionamento duplo na mudança de controle. Isso significa que (1) a empresa precisará ser adquirida e (2) a pessoa precisará ser demitida, por isso o & # 8220; double & # 8221; desencadear. (Os advogados restringem ainda mais a demissão sem causa, o que significa que se você fizer algo inapropriado ou simplesmente parar de mostrar para trabalhar, não será acelerado.) O valor típico de aceleração é de 25% ou 50%. Às vezes isso é medido no total da doação e, às vezes, é medido sobre a quantidade de ações não investidas. O primeiro é mais comum na minha experiência. O acionador único (apenas a empresa que está sendo adquirida) é incomum, exceto no caso de membros do conselho e algum tipo de conselheiro que não seria esperado para servir a empresa após uma aquisição.
Com as definições fora do caminho, aqui está uma calculadora de vesting que você pode usar para ver até onde você chegou junto com seu vesting.
Os valores padrão acima mostram uma programação de aquisição no estilo fundador. A concessão total é de 100.000 ações. Foi feito em 12 de março de 2007. O crédito de aceleração de 25% (25.000 ações) foi adquirido em 12 de março de 2007. Não há precipício e, desse ponto em diante, 1.563 ações serão investidas mensalmente nos próximos 4 anos (75.000 ações divididas em 48 meses arredonda até 1.563 ações / mês). Não há aceleração no caso de mudança de controle aqui. Em 1º de dezembro de 2009, 3/4 do subsídio (75.000 ações) terá sido investido no total.
Vamos dar uma olhada em um cenário de aquisição de funcionários mais típico. Sem uma aceleração inicial e um precipício, um funcionário terá investido apenas 2/3 do caminho. O precipício não faz diferença porque a pessoa está na companhia há mais de um ano.
Por fim, vamos analisar um cronograma típico de aquisição de membros do conselho. Sem aceleração inicial e sem falésia com aceleração final de 100% (total aquisição no caso da empresa ser adquirida).
Determinadas funções especiais requerem diferentes tipos de programações de aquisição para alinhar o trabalho com o valor que ele cria. Por exemplo, eu tive cronogramas de aquisição de dois anos nas empresas que eu fundei com aceleradores vinculados aos principais marcos que ajudaram a empresa a alcançar. Em um caso, recrutei um presidente executivo cujo cronograma de aquisição foi quase inteiramente orientado por marcos.
Em minhas empresas, gosto de usar o seguinte como um guia para papéis tradicionais:
Fundadores: 4 anos de vesting com 25% de antecipação, nenhum cliff (e 50% de aceleração double trigger para determinados tipos de fundadores executivos) Funcionários: 4 anos de vesting com 12 meses de cliff Executivos: 4 anos de vesting com 12 meses de cliff e 50% dupla aceleração de gatilho Membros do conselho: 4 anos de vesting com 25% de antecipação se eles se juntarem antes do primeiro financiamento e 100% de aceleração de acionador único Advisors: 2 ou 4 anos de vesting com aceleração de acionamento único de 100%.
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